证券公司信息隔离墙制度旨在通过一系列管理措施,控制敏感信息的不当流动和使用,防范内幕交易和管理利益冲突,以维护证券市场的“三公”秩序和行业诚实守信的良好形象。
证券公司需要按照《证券法》及相关法律法规的要求,建立健全的信息隔离墙制度,这包括明确董事会、管理层、各部门、分支机构和工作人员在信息隔离墙制度建立和执行方面的职责,证券公司董事会和经营管理的主要负责人应对公司信息隔离墙制度的总体有效性负最终责任,各业务部门和分支机构的负责人对本部门和机构执行该制度的有效性承担管理责任,而证券公司工作人员则对本人在执业活动中遵守该制度承担直接责任。
证券公司应将信息隔离墙制度纳入公司内部控制机制,采取有效措施健全业务管理流程,加强对工作人员的培训和教育,并对违规泄漏和使用敏感信息的行为进行责任追究,证券公司还需定期评价信息隔离墙制度的有效性,并根据情况的变化及时调整和完善。
证券公司在进行业务创新或协同开展业务合作时,应事先评估是否存在敏感信息不当流动和使用的风险,并建立或完善信息隔离墙管理措施,证券公司需采取保密措施防止敏感信息的不当流动和使用,包括但不限于与公司工作人员签署保密文件、加强信息系统和通讯设备的管理、监测电子邮件和即时通讯信息等。
证券公司还需确保保密侧业务与公开侧业务的办公场所和办公设备封闭和相互独立,信息系统相互独立或实现逻辑隔离,对于需要参与保密侧业务并接触内幕信息的公开侧业务人员,必须履行跨墙审批程序,制定明确的跨墙管理制度和审批程序。
证券公司应根据《发布证券研究报告执业规范》中关于静默期安排的相关规定,发布证券研究报告时遵循静默期的要求,这有助于进一步强调信息隔离墙制度的重要性,确保证券公司在发布研究报告时能够遵守相关规定,避免利益冲突和内幕交易的发生。
证券公司信息隔离墙制度的实施是一个系统工程,需要证券公司从多个方面入手,确保制度的有效性和可操作性,通过建立健全的信息隔离墙制度,证券公司可以更好地防范内幕交易和管理利益冲突,维护证券市场的公平、公正和透明。